残差資金フロー強度ファクター
感情的要因テクニカル要因
factor.formula
資金フロー強度計算式：
残差資金フロー強度計算式：
ここで：
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時点tにおける資金フロー強度。ここで、$BuyVolume_i$は時点iでの買いボリューム、$SellVolume_i$は時点iでの売りボリュームを表し、$\tau$は資金フロー強度を計算するためのルックバック期間を表します（例：1、2、3、5などに設定できます）。ここでの分母は、買いと売りのボリュームの合計を使用しており、元の買いと売りの差の絶対値の合計と比較して、資金の全体的な活動を反映することができます。
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t-20取引日から時点tまでの株式リターン、つまり過去20取引日の累積リターンです。
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線形回帰の切片項で、収益率がゼロの場合の資金フロー強度の期待値を表します。
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線形回帰の傾き項で、収益率の変化が資金フロー強度に与える影響係数、つまり資金フロー強度の収益率の変化に対する感度を表します。
factor.explanation
残差資金フロー強度ファクターは、市場全体の変動（20日間のリターンで表現）が資金フロー強度に与える影響を分離するように設計されています。このファクターは、線形回帰モデルを使用して、特定の株式リターンの下での資金フロー強度の期待値を計算し、その期待値を実際の資金フロー強度から差し引いて残差を求めます。この残差は、市場全体の変動の影響を除外した後の、資金フロー強度自体の独立した銘柄選択能力を反映しています。このファクターは、売買量だけでなく、資金の活動も考慮に入れます。残差値が高い場合は、株式の資金フロー強度が予想よりも高いことを示し、その後の価格上昇の可能性を示唆する可能性があります。逆に、残差値が低い場合は、株式の資金フロー強度が予想よりも低いことを示し、その後の価格下落のリスクを示唆する可能性があります。