ดัชนีความผันผวนเจียชิง
factor.formula
คำนวณค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ของความผันผวน:
คำนวณอัตราการเปลี่ยนแปลงความผันผวน:
ค่าพารามิเตอร์เริ่มต้น:
ตัวบ่งชี้นี้ประกอบด้วยสองขั้นตอนหลัก: ขั้นแรก คำนวณค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล N วัน (REM) ของความผันผวน (ความแตกต่างระหว่างราคาสูงสุดและต่ำสุดของวัน) ประการที่สอง คำนวณอัตราการเปลี่ยนแปลง M วัน (CV) ของ REM ซึ่งสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงสัมพัทธ์ของความผันผวนล่าสุด
- :
Range Exponential Moving Average (ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียลของช่วงราคา) แสดงถึงช่วงเฉลี่ยของการผันผวนของราคาหุ้นในช่วง N วันทำการที่ผ่านมา การใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียลจะให้ค่าน้ำหนักที่สูงกว่าแก่การผันผวนของราคาล่าสุด
- :
ราคาสูงสุดที่หุ้นซื้อขายได้ในวันนั้น
- :
ราคาต่ำสุดของหุ้นในวันนั้น
- :
ช่วงเวลาเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (ขนาดหน้าต่าง) ที่ใช้เมื่อคำนวณ REM โดยค่าเริ่มต้นคือ 10 วันทำการ ค่า N ที่น้อยกว่าทำให้ REM มีความไวต่อการผันผวนของราคามากขึ้น ในขณะที่ค่า N ที่มากขึ้นจะลดความไว ค่าของ N ต้องได้รับการปรับตามกลยุทธ์การซื้อขายและสภาวะตลาดที่เฉพาะเจาะจง
- :
Volatility Change Rate (อัตราการเปลี่ยนแปลงความผันผวน): วัดการเปลี่ยนแปลงเป็นเปอร์เซ็นต์ของค่า REM ปัจจุบันเมื่อเทียบกับค่า REM เมื่อ M วันทำการที่ผ่านมา ซึ่งสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงสัมพัทธ์ของความผันผวน
- :
ช่วงเวลา (ขนาดหน้าต่าง) ที่ใช้ในการคำนวณอัตราการเปลี่ยนแปลงความผันผวน CV โดยค่าเริ่มต้นคือ 10 วันทำการ ยิ่งค่า M มากเท่าไหร่ การตอบสนองของ CV ต่อการเปลี่ยนแปลงความผันผวนก็จะยิ่งค่อยเป็นค่อยไปมากขึ้น และในทางกลับกัน การเลือกค่า M ก็ต้องได้รับการปรับตามกลยุทธ์การซื้อขายและสภาพแวดล้อมของตลาด
factor.explanation
ดัชนีความผันผวนเจียชิง (JVI) ประเมินความแข็งแกร่งและทิศทางที่สัมพันธ์กันของการผันผวนของราคาหุ้นโดยการคำนวณค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (REM) ของความผันผวนและอัตราการเปลี่ยนแปลง (CV) เมื่อค่า CV เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ แสดงว่าความผันผวนล่าสุดเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว ซึ่งอาจบ่งชี้ว่าตลาดเปลี่ยนจากความสงบเป็นความเคลื่อนไหว และมีความเป็นไปได้ที่จะเกิดจุดต่ำสุดและดีดตัวกลับ ในทางกลับกัน เมื่อค่า CV ลดลงอย่างต่อเนื่อง อาจบ่งชี้ว่าความผันผวนของตลาดเริ่มคงที่และมีความเสี่ยงที่จะเกิดจุดสูงสุดและปรับตัวลดลง โปรดทราบว่าตัวบ่งชี้ JVI ไม่ใช่สัญญาณซื้อหรือขายที่แน่นอน แต่ควรใช้ร่วมกับเครื่องมือวิเคราะห์ทางเทคนิคอื่น ๆ และการวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานเพื่อปรับปรุงความแม่นยำในการตัดสินใจ นักลงทุนควรใช้ตัวบ่งชี้นี้ด้วยความระมัดระวังร่วมกับความเสี่ยงที่ตนเองยอมรับได้และเป้าหมายการลงทุน นอกจากนี้ เนื่องจากตัวบ่งชี้มุ่งเน้นไปที่การเปลี่ยนแปลงของความผันผวน ค่าอ้างอิงของตัวบ่งชี้นี้อาจลดลงในตลาดที่มีลักษณะ Sideways หรือแนวโน้มไม่ชัดเจน