Công thức này tính toán sự khác biệt giữa lợi nhuận kỳ vọng có trọng số của các nhà phân tích tại thời điểm hiện tại và lợi nhuận kỳ vọng có trọng số của các nhà phân tích vào cùng thời điểm năm ngoái.

• :

  Lợi nhuận kỳ vọng có trọng số của các nhà phân tích tại thời điểm hiện tại (t). Nó thường được tính dựa trên giá mục tiêu mới nhất và giá cổ phiếu hiện tại của tất cả các nhà phân tích theo dõi cổ phiếu. Phương pháp tính trọng số có thể bao gồm: trọng số xếp hạng của nhà phân tích, trọng số số lần nhà phân tích theo dõi hoặc trọng số hiệu suất lịch sử của nhà phân tích, v.v. Trọng số cụ thể cần được xác định dựa trên các điều kiện thực tế. Phương pháp tính cụ thể là: tổng trọng số của lợi nhuận kỳ vọng (giá mục tiêu - giá cổ phiếu hiện tại) / giá cổ phiếu hiện tại do tất cả các nhà phân tích đưa ra. Công thức có thể được biểu diễn là E_t = ∑(w_i * R_i), trong đó R_i là lợi nhuận kỳ vọng do nhà phân tích thứ i đưa ra và w_i là trọng số tương ứng của nó. Việc lựa chọn phương pháp tính trọng số cần xem xét các điều kiện thực tế.

• :

  Lợi nhuận kỳ vọng có trọng số của các nhà phân tích vào cùng thời điểm năm ngoái (t-Y). Y thường đại diện cho khoảng thời gian một năm. Phương pháp tính giống với E_t, ngoại trừ việc sử dụng dữ liệu của năm ngoái. Phương pháp tính cụ thể là: tổng trọng số của lợi nhuận kỳ vọng do tất cả các nhà phân tích đưa ra vào cùng thời điểm năm ngoái (giá mục tiêu - giá cổ phiếu vào cùng thời điểm năm ngoái) / giá cổ phiếu vào cùng thời điểm năm ngoái. Công thức có thể được biểu diễn là E_{t-Y} = ∑(w_i * R_{i,t-Y}), trong đó R_{i,t-Y} là lợi nhuận kỳ vọng do nhà phân tích thứ i đưa ra vào cùng thời điểm năm ngoái và w_i là trọng số tương ứng của nó. Trọng số cần phải nhất quán với giai đoạn hiện tại.