Bu faktör, analistin hedef fiyatına dayalı olarak ağırlıklı beklenen getiriyi hesaplar. Temel nokta, farklı analistlerin hedef fiyat tahminlerine farklı ağırlıklar atamaktır. Ağırlık $w_i$'nin hesaplama yöntemi, belirli bir doğrulama yöntemiyle birleştirilmelidir, ancak genel fikir şudur: eğer sonraki hisse senedi fiyat trendi analistin hedef getiri yönüyle tutarlıysa, analistin tahminine daha büyük bir ağırlık verilir, aksi takdirde daha küçük bir ağırlık ve hatta negatif bir ağırlık verilir. Örneğin, ağırlık $w_i$'yi hesaplamak için aşağıdaki yöntem kullanılabilir:

1. Tahmin yönü doğruluğu: Hedef fiyatın yayınlandığı tarihten ay sonuna (veya belirli bir döneme) kadar olan gerçek hisse senedi getirisi hesaplanır. Eğer getiri analistin tahmin getiri yönüyle tutarlıysa, tahmine başlangıçta daha yüksek bir ağırlık verilir.

2. Tahmin aralığı: Getiri aralığı ne kadar yakınsa, ağırlık o kadar yüksek olmalıdır.

3. Zaman aşımı: Tahmin ne kadar yeniyse, ağırlığı o kadar yüksek olmalıdır.

4. Geçmiş tahmin performansı: Analistlerin geçmiş tahmin performansı, farklı başlangıç ağırlıkları atamak için kullanılabilir ve daha iyi performansa sahip analistlerin tahminlerine daha yüksek ağırlıklar verilir.

Bu ağırlıklandırma yöntemi aracılığıyla, bu faktör gelecekteki hisse senedi fiyatlarına ilişkin piyasanın fikir birliği beklentilerini yakalamayı ve daha güçlü tahmin yeteneklerine sahip analistlerin görüşlerine daha fazla önem vermeyi amaçlamaktadır. Gerçek uygulamalarda ağırlık hesaplama yönteminin belirli stratejilere ve verilere göre ayarlanabileceği ve optimize edilebileceği unutulmamalıdır.