Ana İşlem Hacmi Korelasyonunun Gücü
factor.formula
İşlem yoğunluğu (TS), tek işlem miktarı serisi ile dakika işlem miktarı serisi arasındaki sıra korelasyon katsayısı hesaplanarak elde edilir.
nerede:
- :
Belirli bir işlem gününde belirli bir hisse senedinin dakika düzeyindeki tek işlem miktarlarının bir dizisidir. Dizideki her bir eleman, o dakika içinde gerçekleşen tüm tekli işlemlerin işlem miktarlarının toplamını temsil eder.
- :
Belirli bir işlem gününde belirli bir hisse senedinin dakika düzeyindeki toplam işlem miktarlarının bir dizisidir. Dizideki her bir eleman, tek bir işlem olsun veya birden çok işlem olsun, o dakikadaki tüm işlem miktarlarının toplamını temsil eder.
- :
Sıra korelasyon katsayısını hesaplamak için kullanılan bir fonksiyonu temsil eder. Sıra korelasyon katsayısı, iki değişken arasındaki monotonik ilişkiyi ölçen parametrik olmayan bir istatistiksel yöntemdir. Pearson korelasyon katsayısıyla karşılaştırıldığında, sıra korelasyon katsayısı aykırı değerlere karşı duyarsızdır ve normal dağılımlı olmayan veriler için daha uygundur. Burada, ikisi arasındaki senkronizasyon derecesini değerlendirmek için tek işlem miktarı serisi ile dakika işlem miktarı serisi arasındaki sıra korelasyon katsayısını hesaplıyoruz.
Gürültüyü düzeltmek ve faktör istikrarını artırmak için, hesaplanan günlük işlem yoğunluğu (TS) genellikle yuvarlanarak ortalaması alınır. Örneğin, ana işlem korelasyon yoğunluğu faktörü (MTS), son 20 işlem gününün TS ortalaması hesaplanarak elde edilebilir. Spesifik olarak: MTS_t = ortalama(TS_{t-19}, TS_{t-18}, ..., TS_t) burada t mevcut işlem günüdür.
factor.explanation
Ana işlem korelasyon gücü faktörü, tek bir işlemin miktarı ile dakika başına toplam işlem miktarı arasındaki korelasyonu ölçerek, piyasadaki nispeten büyük işlemlerin (genellikle ana davranış olarak kabul edilir) genel işlem hacmi üzerindeki etki derecesini yansıtır. Bu faktörün temel mantığı, ana fonların piyasaya hakim olması durumunda, büyük işlem miktarlarındaki değişikliklerin, toplam işlem miktarındaki değişikliklerle daha güçlü bir korelasyon göstermesidir; bu da ana fonların işlem davranışının, piyasa işlem ritmini yönlendirme konusunda daha güçlü bir yeteneğe sahip olduğu anlamına gelir. Daha yüksek korelasyon değerleri, ana fonların aktif olduğunu ve piyasa fiyatları üzerinde daha büyük bir etkiye sahip olduğunu gösterir. Tersine, daha düşük korelasyonlar, piyasanın daha parçalı olduğu ve işlemlerin daha çok perakende yatırımcılar tarafından yönlendirildiği anlamına gelebilir. Bu faktör, piyasadaki ana fonların aktivite yoğunluğunu belirlememize ve piyasanın kısa vadeli trendini değerlendirmemize yardımcı olabilir.