معنى كل معامل في الصيغة كما يلي:

• :

  رأس المال العامل لأحدث فترة تقرير (الفترة t).

• :

  رأس المال العامل في نفس الفترة من العام السابق (الفترة t-1).

• :

  إجمالي الأصول المتداولة، بما في ذلك على سبيل المثال لا الحصر: النقد وما في حكمه، والأصول المالية المتداولة، والحسابات المدينة، وتمويل الذمم المدينة، والمبالغ المدفوعة مقدماً، والذمم المدينة الأخرى، والمخزون، وما إلى ذلك.

• :

  تشمل الأموال النقدية النقد والودائع المصرفية والاستثمارات قصيرة الأجل الأخرى ذات السيولة العالية التي لها مدة قصيرة، ويمكن تحويلها بسهولة إلى نقد ولديها مخاطر منخفضة لتغيرات القيمة.

• :

  يشمل المبلغ الإجمالي للخصوم المتداولة القروض قصيرة الأجل والحسابات الدائنة والمبالغ المستلمة مقدماً ورواتب الموظفين المستحقة الدفع والضرائب المستحقة الدفع والخصوم غير المتداولة المستحقة خلال سنة واحدة.

• :

  أوراق الدفع هي الكمبيالات التجارية الصادرة والمقبولة من قبل الشركات في الأنشطة التجارية مثل شراء المواد الخام أو السلع أو تلقي إمدادات الخدمة، بما في ذلك كمبيالات القبول المصرفية وكمبيالات القبول التجارية.

• :

  تشير الخصوم غير المتداولة المستحقة خلال سنة واحدة إلى الخصوم غير المتداولة التي يحل تاريخ استحقاقها خلال سنة واحدة أو دورة تشغيلية واحدة (أيهما أطول)، مثل القروض طويلة الأجل المستحقة خلال سنة واحدة والسندات المستحقة الدفع خلال سنة واحدة.

• :

  تستخدم دالة القيمة المطلقة للتأكد من أن المقام موجب وتجنب القسمة على صفر.