อัตราส่วนกำไรผู้ถือหุ้นต่อมูลค่าตลาดเป็นตัวบ่งชี้เชิงมูลค่าตามแนวคิดกำไรผู้ถือหุ้นของบัฟเฟตต์ ตัวบ่งชี้นี้สะท้อนถึงความสามารถในการสร้างกระแสเงินสดอิสระที่แท้จริงของบริษัทได้ใกล้เคียงยิ่งขึ้น โดยปรับปรุงกำไรสุทธิ ขจัดรายการที่ไม่ใช่เงินสดตามมาตรฐานการบัญชี (เช่น ค่าเสื่อมราคาและค่าตัดจำหน่าย) เพิ่มค่าใช้จ่ายที่ตั้งใจส่งเสริมการพัฒนาในระยะยาว (เช่น ค่าใช้จ่ายในการวิจัยและพัฒนา) และพิจารณาค่าใช้จ่ายด้านทุนเพื่อการบำรุงรักษา (เช่น สถานการณ์ที่หนึ่ง) เมื่อเทียบกับการใช้กำไรสุทธิโดยตรง กำไรผู้ถือหุ้นสามารถสะท้อนคุณภาพกำไรของบริษัทได้ดีขึ้น และหลีกเลี่ยงการตกแต่งกำไรที่อาจเกิดขึ้นภายใต้เกณฑ์คงค้าง การเปรียบเทียบกำไรผู้ถือหุ้นกับมูลค่าตลาดของบริษัทสามารถประเมินได้อย่างมีประสิทธิภาพว่ามูลค่าของบริษัทถูกประเมินต่ำไปหรือไม่ ยิ่งอัตราส่วนสูงขึ้น ความสามารถในการทำกำไรของบริษัทเมื่อเทียบกับมูลค่าตลาดก็จะยิ่งแข็งแกร่งขึ้น และมูลค่าการลงทุนก็อาจสูงขึ้น สถานการณ์ที่หนึ่งเหมาะสำหรับบริษัทที่เติบโตเต็มที่และมีค่าใช้จ่ายด้านทุนค่อนข้างคงที่ ในขณะที่สถานการณ์ที่สองเหมาะสำหรับบริษัทที่กำลังพัฒนาอย่างรวดเร็วและมีค่าใช้จ่ายด้านทุนผันผวนมาก ในการใช้งานจริง สามารถเลือกใช้ได้อย่างยืดหยุ่นตามลักษณะอุตสาหกรรมและช่วงวงจรชีวิตของบริษัทต่างๆ