Rasyo ng Cash sa Kabuuang Asset
factor.formula
Rasyo ng Cash sa Kabuuang Asset:
Average na Kabuuang Asset:
Kinakalkula ng pormulang ito ang rasyo ng cash at cash equivalents ng isang kumpanya sa kabuuang mga asset nito. Kung saan:
- :
Tumutukoy sa kabuuang halaga ng cash at mga katumbas na cash sa huling 12 buwan (Trailing Twelve Months, TTM). Ang datos na ito ay karaniwang nakukuha mula sa financial statements ng kumpanya, na nagpapakita ng mga asset na hawak ng kumpanya sa panahon ng pag-uulat na maaaring gamitin para sa pagbabayad kaagad, kabilang ang cash, bank deposits, at panandaliang pamumuhunan na maaaring i-convert sa cash sa maikling panahon.
- :
Tumutukoy sa average na kabuuang asset na pag-aari ng kumpanya sa panahon ng pag-uulat. Upang mas tumpak na maipakita ang antas ng asset sa buong panahon ng pag-uulat, ang average ng kabuuang asset sa simula at pagtatapos ng panahon ay ginagamit bilang isang kinatawan.
- :
Tumutukoy sa kabuuang mga asset sa simula ng panahon ng pag-uulat.
- :
Tumutukoy sa kabuuang mga asset sa pagtatapos ng panahon ng pag-uulat.
factor.explanation
Ang rasyo ng cash sa kabuuang asset ay isang mahalagang indikasyon ng pinansyal na likido ng isang kumpanya. Ang mas mataas na rasyo ay karaniwang nagpapahiwatig na ang kumpanya ay may mas malakas na kakayahang magbayad ng panandaliang utang at pinansyal na kakayahang umangkop, at mas mahusay na makayanan ang mga hamon sa panahon ng paghina ng ekonomiya o pagbabago sa merkado. Gayunpaman, ang labis na paghawak ng cash ay maaari ding mangahulugan na nabigo ang kumpanya na epektibong gamitin ang kapital nito para sa pamumuhunan at pagpapalawak, kaya binabawasan ang balik sa kapital. Ang mga kumpanyang may mataas na panganib na may mas mataas na ugnayan sa pagitan ng salik na ito at daloy ng salapi at kabuuang pagkabigla sa demand ay maaaring mas hilig na magkaroon ng mas maraming precautionary cash reserves, na nagpapakita ng positibong ugnayan sa pagitan ng inaasahang pagbalik ng stock at cash holdings. Samakatuwid, ang salik na ito ay maaaring gamitin bilang isang mahalagang sanggunian para sa pagsukat ng risk appetite at katayuang pinansyal ng isang kumpanya sa quantitative investment.