蔡金波动率指标
技术因子
factor.formula
CVI(N) =
参数说明:
- :
观察周期，表示计算指数移动平均(EMA)的周期长度，默认值为20。N值越小，CVI对价格波动的变化越敏感；N值越大，CVI对价格波动的变化越平滑。
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当前周期的最高价格。
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当前周期的最低价格。
- :
以N为周期的(HIGH-LOW)的指数移动平均。
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N周期前(HIGH-LOW)的指数移动平均值。即，当前EMA值向前偏移N个周期。
factor.explanation
CVI 指标的计算逻辑如下：
- 计算周期内价格差： 对于每个时间周期，计算最高价 (HIGH) 与最低价 (LOW) 的差值 (HIGH - LOW)，反映该周期的价格波动范围。
- 计算指数移动平均 (EMA)： 对价格差 (HIGH - LOW) 计算 N 周期的指数移动平均 (EMA(HIGH-LOW, N))。EMA 比简单移动平均更侧重于近期数据，因此能更快地反映波动性的变化。
- 计算波动率变化率： 计算当前 EMA 值与 N 个周期前的 EMA 值之差，再除以当前的 EMA 值，得到一个相对变化率。最后乘以 100，将结果转换为百分比。
CVI 值的解读：
- 正值： 表示当前周期的波动性高于 N 个周期前的波动性，可能意味着市场波动性正在增强。
- 负值： 表示当前周期的波动性低于 N 个周期前的波动性，可能意味着市场波动性正在减弱。
- 数值绝对值增大： 表明价格波动性变化幅度较大。
- 数值绝对值减小： 表明价格波动性变化幅度较小。
CVI 指标的应用：
- 趋势确认： 当价格趋势向上时，CVI 值的增加可能进一步确认了上升趋势。当价格趋势向下时，CVI 值的增加可能预示着下降趋势的加强。
- 波动性突破识别： 当 CVI 值大幅上升时，可能预示着市场波动性正在突破，可以配合其他指标进行交易信号判断。
- 背离分析： CVI 值与价格走势出现背离时，可能预示着趋势反转的可能性。例如，价格创新高但 CVI 值下降，可能预示着上升动能减弱。