بازده سرمایه گذاری سه ماهه (QoQ ROIC)
factor.formula
بازده سرمایه گذاری سه ماهه (QoQ ROIC):
سود تعدیل شده قبل از بهره و مالیات (EBIT_{adj,Q}) برای سه ماهه:
سرمایه سرمایه گذاری شده پایان دوره (InvestedCapital_{end}):
بدهی بهره دار پایان دوره (InterestBearingDebt_{end}):
پارامترها به شرح زیر توضیح داده شده اند:
- :
سود تعدیل شده قبل از بهره و مالیات برای یک سه ماهه واحد نشان دهنده سود عملیاتی شرکت قبل از بهره و مالیات در یک سه ماهه خاص است. استفاده از سود تعدیل شده قبل از بهره و مالیات به منظور حذف تداخل سود و زیان های غیر تکراری و انعکاس بهتر سودآوری پایدار شرکت است.
- :
سود عملیاتی سه ماهه به سود حاصل از فعالیت اصلی یک شرکت در یک سه ماهه خاص اشاره دارد.
- :
هزینه بهره برای یک سه ماهه واحد، هزینه بهره ای است که یک شرکت در مورد وام های خود در یک سه ماهه خاص متحمل می شود.
- :
نرخ مالیات فرضی، در اینجا از 25٪ به عنوان نرخ مالیات فرضی استفاده می کنیم که یک نرخ مالیات فرضی رایج است. هنگام استفاده واقعی، می توان از نرخ مالیات موثر واقعی شرکت استفاده کرد یا مطابق با میانگین نرخ مالیات صنعت تعدیل کرد.
- :
سرمایه سرمایه گذاری شده در پایان دوره به تمام سرمایه ای اشاره دارد که توسط شرکت برای عملیات در پایان دوره گزارش دهی سرمایه گذاری شده است، از جمله حقوق صاحبان سهام و بدهی های بهره دار.
- :
کل حقوق صاحبان سهام در پایان دوره نشان دهنده حقوق صاحبان سهام در شرکت در پایان دوره گزارش دهی است.
- :
بدهی های بهره دار در پایان دوره به بدهی هایی اشاره دارد که شرکت باید در پایان دوره گزارش دهی، بهره آن را پرداخت کند، از جمله وام های کوتاه مدت، وام های بلند مدت، اوراق قرضه پرداختنی و بدهی های بلند مدت سررسید شده در طی یک سال.
- :
وام های کوتاه مدت در پایان دوره به مانده وام های کوتاه مدت شرکت در پایان دوره گزارش دهی اشاره دارد.
- :
وام های بلند مدت پایان دوره به مانده وام های بلند مدت شرکت در پایان دوره گزارش دهی اشاره دارد.
- :
اوراق قرضه پرداختنی در پایان دوره به مانده اوراق قرضه منتشر شده توسط شرکت در پایان دوره گزارش دهی اشاره دارد.
- :
بدهی های غیر جاری سررسید شده در طی یک سال در پایان دوره به بدهی های بلند مدتی اشاره دارد که شرکت باید در پایان دوره گزارش دهی در طی یک سال بازپرداخت کند.
factor.explanation
بازده سرمایه گذاری سه ماهه (QoQ ROIC) شاخصی است که کارایی سرمایه سرمایه گذاری شده یک شرکت را در ایجاد سود در یک سه ماهه واحد اندازه گیری می کند. این شاخص توانایی شرکت را در استفاده از سرمایه برای کسب سود با محاسبه نسبت سود قبل از بهره و مالیات تعدیل شده (EBIT) (به استثنای تأثیر نرخ مالیات فرضی) به سرمایه سرمایه گذاری شده در پایان دوره منعکس می کند. در مقایسه با ROIC سالانه، QoQ ROIC می تواند ارزیابی به موقع تر و پویاتری از سودآوری یک شرکت ارائه دهد و به سرمایه گذاران کمک کند تا روند متغیر شرایط عملیاتی کوتاه مدت شرکت را درک کنند. QoQ ROIC بالا معمولاً به این معنی است که شرکت از کارایی بالای استفاده از سرمایه و سودآوری قوی برخوردار است.