این شاخص، پراکندگی نوسانات را با محاسبه میانگین متحرک نمایی (EMA) نوسانات قیمت و نرخ تغییر آنها اندازه‌گیری می‌کند.

• :

  مقدار هموار شده نوسان از میانگین متحرک نمایی (EMA) برای هموار کردن تفاوت بین بالاترین قیمت روزانه (HIGH) و پایین‌ترین قیمت روزانه (LOW) استفاده می‌کند. این مقدار، میانگین سطح نوسانات قیمت را در طول دوره زمانی گذشته نشان می‌دهد و نوسانات اخیر تأثیر بیشتری بر این مقدار دارند.

• :

  طول بازه زمانی EMA میزان هموارسازی نوسانات را کنترل می‌کند. هر چه مقدار N بزرگتر باشد، اثر هموارسازی قوی‌تر است و حساسیت کمتری به نوسانات اخیر دارد؛ هر چه مقدار N کوچکتر باشد، حساسیت بیشتری به نوسانات اخیر دارد. مقدار پیش‌فرض 10 است، که به این معنی است که پنجره‌ای از 10 روز معاملاتی برای هموارسازی استفاده می‌شود.

• :

  بالاترین قیمت روز.

• :

  پایین‌ترین قیمت روز.

• :

  پراکندگی نوسان که نشان‌دهنده درصد تغییر نوسان هموار شده فعلی (REM) در مقایسه با نوسان هموار شده در M دوره قبل است. این مقدار نشان‌دهنده تغییر نوسانات فعلی نسبت به نوسانات دوره گذشته است و هسته اصلی این شاخص است. مقدار مثبت نشان‌دهنده افزایش نوسانات و مقدار منفی نشان‌دهنده کاهش نوسانات است.

• :

  مقدار هموار شده REM دامنه نوسان در M دوره قبل.

• :

  طول بازه زمانی پایه برای محاسبه پراکندگی نوسان، که برای مقایسه تفاوت بین نوسان هموار شده فعلی و نوسان گذشته استفاده می شود. هر چه مقدار M بزرگتر باشد، پاسخ شاخص کندتر است و حساسیت بیشتری به روندهای نوسانات بلندمدت دارد. مقدار پیش‌فرض 10 است، که به این معنی است که نوسان هموار شده 10 روز معاملاتی پیش به عنوان پایه استفاده می شود.