Rasio Arus Kas Operasi terhadap Rata-rata Kewajiban Lancar
factor.formula
Rasio arus kas operasi terhadap rata-rata kewajiban lancar:
Rata-rata kewajiban lancar:
di mana:
- :
Arus kas bersih dari aktivitas operasi selama 12 bulan terakhir (Trailing Twelve Months). Indikator ini mencerminkan arus kas masuk aktual yang dihasilkan oleh bisnis inti perusahaan dalam setahun terakhir dan merupakan indikator penting untuk mengukur kualitas operasi dan profitabilitas perusahaan.
- :
Rata-rata kewajiban lancar mewakili tingkat utang jangka pendek rata-rata suatu perusahaan selama periode pelaporan. Nilai ini dihitung dengan merata-ratakan kewajiban lancar pada awal dan akhir periode, dan dapat lebih akurat mencerminkan tekanan utang jangka pendek suatu perusahaan selama periode pelaporan.
- :
Kewajiban lancar awal mengacu pada total jumlah utang yang perlu dilunasi perusahaan dalam satu siklus akuntansi (biasanya satu tahun atau satu kuartal) pada awal periode pelaporan (biasanya awal tahun atau awal kuartal). Ini termasuk utang usaha, utang wesel, pinjaman jangka pendek, dll.
- :
Kewajiban lancar pada akhir periode mengacu pada total jumlah utang yang perlu dilunasi perusahaan dalam satu siklus akuntansi pada akhir periode pelaporan (biasanya akhir tahun atau akhir kuartal), termasuk utang usaha, utang wesel, pinjaman jangka pendek, dll.
factor.explanation
Rasio arus kas operasi terhadap rata-rata kewajiban lancar adalah indikator penting untuk mengukur kemampuan perusahaan dalam membayar utang jangka pendek. Semakin tinggi rasio ini, semakin banyak arus kas masuk yang dihasilkan perusahaan dari aktivitas operasinya, semakin kuat kemampuan perusahaan dalam membayar utangnya dibandingkan dengan utang jangka pendeknya, dan semakin rendah risiko keuangannya. Sebaliknya, rasio yang rendah dapat mengindikasikan bahwa perusahaan memiliki tekanan pembayaran utang jangka pendek yang lebih besar dan situasi keuangannya berpotensi berisiko. Indikator ini dapat membantu investor menilai kesehatan keuangan dan efisiensi operasional perusahaan serta melakukan analisis komparatif dengan perusahaan lain di industri yang sama. Rasio ini sangat penting bagi perusahaan yang bergantung pada utang jangka pendek untuk mempertahankan operasi, karena dapat secara efektif menilai kemampuan pembayaran utang perusahaan dan risiko operasional.