ตัวชี้วัด Chaikin Money Flow Oscillator
factor.formula
ราคาตรงกลาง (Money Flow Volume, MV):
การสะสมของกระแสเงิน (Money Flow Accumulation, MFA):
Chaikin Money Flow Oscillator (CMO):
ค่าเริ่มต้น:
โดยที่:
- :
ราคาตรงกลาง (Money Flow Volume) ในวันที่ t คือความผันผวนของราคาถ่วงน้ำหนักตามปริมาณของวันนั้น ยิ่งราคาปิดใกล้จุดสูงสุดของวันมากเท่าไหร่ ค่านี้ก็จะยิ่งเป็นบวกมากขึ้นเท่านั้น ในทางกลับกัน ยิ่งราคาปิดใกล้จุดต่ำสุดของวันมากเท่าไหร่ ค่านี้ก็จะยิ่งเป็นลบมากขึ้นเท่านั้น
- :
ราคากลางสะสมในวันที่ t (Money Flow Accumulation) คือผลรวมของราคากลางทั้งหมดตั้งแต่เริ่มต้นจนถึงวันที่ t
- :
ปริมาณการซื้อขายในวันที่ t
- :
ราคาปิดในวันที่ t
- :
ราคาสูงสุดในวันที่ t
- :
ราคาต่ำสุดในวันที่ t
- :
ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล, EMA(X, N) แสดงถึงค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียลของตัวแปร X ที่มีคาบ N เมื่อเทียบกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบธรรมดา EMA จะให้น้ำหนักที่สูงกว่ากับข้อมูลล่าสุด และมีความไวต่อการเปลี่ยนแปลงของราคามากกว่า
- :
พารามิเตอร์ EMA ที่มีช่วงเวลาที่ยาวกว่า มักใช้เพื่อปรับเรียบข้อมูล โดยค่าเริ่มต้นคือ 10 ค่า N1 ที่ใหญ่กว่าจะทำให้ตัวชี้วัดมีความไวน้อยกว่าต่อการเปลี่ยนแปลงของราคาและมีความราบรื่นมากขึ้น
- :
พารามิเตอร์ EMA ช่วงเวลาที่สั้นกว่า มักใช้เพื่อจับโมเมนตัม โดยค่าเริ่มต้นคือ 3 ค่า N2 ที่น้อยกว่าจะทำให้ตัวชี้วัดมีความไวต่อการเปลี่ยนแปลงของราคามากขึ้นและผันผวนมากขึ้น
factor.explanation
ตัวชี้วัด Chaikin Money Flow Oscillator (CMO) เป็นตัวชี้วัดโมเมนตัมที่พัฒนาโดย Marc Chaikin เพื่อวัดความแข็งแกร่งของการไหลเข้าและออกของเงินทุน เป็นการปรับปรุงจากเส้น AD Line โดยคำนวณจากค่าสะสม (Money Flow Accumulation, MFA) ของราคาตรงกลาง (Money Flow Volume, MV) จากนั้นนำผลต่างระหว่างค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) สองช่วงเวลาที่แตกต่างกันของ MFA มาคำนวณ ตัวชี้วัด CMO ออกแบบมาเพื่อระบุการกลับตัวของราคาที่อาจเกิดขึ้น เมื่อเส้นโค้ง CMO เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว อาจบ่งชี้ว่ากำลังซื้อกำลังเพิ่มขึ้น ในทางกลับกัน เมื่อเส้นโค้ง CMO ลดลงอย่างรวดเร็ว อาจบ่งชี้ว่ากำลังขายกำลังเพิ่มขึ้น ตัวชี้วัดนี้มักใช้ร่วมกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ของราคาหุ้นเพื่อปรับปรุงความแม่นยำของสัญญาณการซื้อขาย ตัวอย่างเช่น เมื่อราคาหุ้นอยู่เหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 90 วัน และตัวชี้วัด CMO เปลี่ยนจากค่าลบเป็นค่าบวก อาจถือเป็นสัญญาณซื้อ ในทางกลับกัน เมื่อราคาหุ้นอยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 90 วัน และตัวชี้วัด CMO เปลี่ยนจากค่าบวกเป็นค่าลบ อาจถือเป็นสัญญาณขาย ควรสังเกตว่าตัวชี้วัด CMO ไม่สามารถใช้เพียงอย่างเดียวได้ จะต้องใช้ร่วมกับเครื่องมือวิเคราะห์ทางเทคนิคอื่น ๆ และสภาวะตลาดเพื่อการวิเคราะห์ที่ครอบคลุม เพื่อปรับปรุงความน่าเชื่อถือของการตัดสินใจซื้อขาย