โดยที่:

• :

  พารามิเตอร์ช่วงเวลา ซึ่งโดยปกติจะเป็นจำนวนเต็มบวก แสดงถึงความยาวของช่วงเวลาที่ใช้ในการคำนวณค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ ตัวอย่างเช่น N=5 หมายถึงการใช้ข้อมูล 5 หน่วยเวลาที่ผ่านมาสำหรับการคำนวณ พารามิเตอร์นี้กำหนดความไวของตัวชี้วัดต่อการเปลี่ยนแปลงของราคา ค่า N ที่น้อยกว่าจะไวต่อการเปลี่ยนแปลงของราคาส่วนหลังมากกว่า แต่ก็อาจสร้างสัญญาณรบกวนมากขึ้น ค่า N ที่มากกว่าจะมีผลการปรับเรียบที่ดีกว่า แต่การตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงของราคานั้นค่อนข้างล่าช้า ค่าเริ่มต้นที่ใช้กันทั่วไปคือ 5 แต่สามารถปรับเปลี่ยนได้ตามกลยุทธ์การซื้อขายและความผันผวนของสินทรัพย์

• :

  ค่าลำดับข้อมูลอินพุต ณ เวลา t โดยปกติจะเป็นลำดับราคาของสินทรัพย์ (เช่น ราคาปิด: CLOSE(t)) หรือข้อมูลอนุกรมเวลาอื่นๆ (เช่น ปริมาณการซื้อขาย: VOL(t)) ที่นี่ เวลา t สามารถเข้าใจได้ว่าเป็นจุดเวลาการซื้อขาย วันซื้อขาย หรือหน่วยเวลาอื่นๆ ขึ้นอยู่กับความถี่ของข้อมูล

• :

  ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียลระดับแรก แสดงถึงค่าของลำดับข้อมูลอินพุต $REAL(t)$ หลังจากปรับเรียบแบบเอ็กซ์โพเนนเชียล ณ เวลา t

• :

  ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียลระดับที่สอง แสดงถึงค่าหลังจากปรับเรียบแบบเอ็กซ์โพเนนเชียลของ $EMA_1(t)$ ณ เวลา t

• :

  ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียลระดับที่สาม แสดงถึงค่าหลังจากปรับเรียบแบบเอ็กซ์โพเนนเชียลของ $EMA_2(t)$ ณ เวลา t

• :

  ฟังก์ชันค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล หมายถึง อนุกรมเวลา x ถูกปรับให้เรียบแบบเอ็กซ์โพเนนเชียลโดยใช้ช่วงเวลา N และส่งกลับลำดับผลลัพธ์ โดยมีสูตรคำนวณคือ: $EMA(x,N)t = \alpha * x_t + (1 - \alpha) * EMA(x,N){t-1} $ โดยที่ $ \alpha = \frac{2}{N + 1} $. ค่าเริ่มต้น $EMA(x,N)_0$ โดยทั่วไปคือค่าแรกของ x หรือค่าเฉลี่ยอย่างง่ายของค่า N แรก