العائد على الأصول (ROA)
factor.formula
العائد على الأصول (ROA):
متوسط إجمالي الأصول:
حيث أن:
- :
يشير EBIT (الأرباح قبل الفوائد والضرائب) للأشهر الـ 12 الماضية (المتداولة) إلى الربح التشغيلي للشركة قبل دفع الفوائد والضرائب. يعني TTM (Trailing Twelve Months) استخدام بيانات الأشهر الـ 12 الماضية ليعكس بشكل أكثر شمولاً الظروف التشغيلية الأخيرة للشركة.
- :
متوسط إجمالي الأصول هو المتوسط الحسابي لإجمالي الأصول في بداية ونهاية الفترة. يمكن أن يعكس استخدام متوسط إجمالي الأصول بشكل أفضل متوسط شغل أصول الشركة خلال فترة الفحص وتجنب تشويه العائد على الأصول الناتج عن التقلبات الكبيرة في الأصول.
- :
يشير إجمالي الأصول في البداية إلى إجمالي أصول المؤسسة في بداية فترة الفحص.
- :
يشير إجمالي الأصول في نهاية الفترة إلى إجمالي أصول المؤسسة في نهاية فترة المراجعة.
factor.explanation
يقيس العائد على إجمالي الأصول (ROA) قدرة الشركة على تحقيق الأرباح باستخدام جميع أصولها. وهو مؤشر شامل يعكس مدى فعالية إدارة الشركة في استخدام الموارد المتاحة لديها لتوليد الإيرادات. عادةً ما يعني ارتفاع العائد على الأصول أن الشركة تتمتع بربحية قوية وكفاءة في إدارة الأصول. ومع ذلك، عند مقارنة العائد على الأصول لشركات مختلفة، من الضروري مراعاة خصائص الصناعة والاختلافات في هيكل الأصول، لأن كثافة رأس المال والنموذج التشغيلي للصناعات المختلفة ستؤثر على المستوى المعقول للعائد على الأصول. بالإضافة إلى ذلك، لا يمكن للعائد على الأصول وحده أن يعكس بشكل كامل السلامة المالية للشركة، ويجب دمجه مع المؤشرات المالية الأخرى لإجراء تحليل شامل.