अमिहुड इलिक्विडिटी इंडिकेटर को बाजार प्रभाव लागत को कैप्चर करने के लिए डिज़ाइन किया गया है, यानी, व्यापार मात्रा की एक इकाई के कारण परिसंपत्ति की कीमत में परिवर्तन। संकेतक एक मूल धारणा पर आधारित है: खराब तरलता वाली परिसंपत्ति की कीमत व्यापार मात्रा में उतार-चढ़ाव के प्रति अधिक संवेदनशील होती है। इसलिए, संकेतक का मान जितना अधिक होगा, परिसंपत्ति की कीमत में परिवर्तन लाने के लिए उतनी ही अधिक व्यापार मात्रा की आवश्यकता होगी, जो उच्च तरलता जोखिम को दर्शाता है। निवेशक जोखिम मुआवजे के रूप में उच्च प्रत्याशित रिटर्न की मांग करेंगे, जिससे तरलता प्रीमियम उत्पन्न होगा। इस संकेतक का उपयोग अक्सर मात्रात्मक निवेश में जोखिम मॉडलिंग और स्टॉक चयन रणनीतियों में किया जाता है।