Nakit varlıkların toplam varlıklara oranı
factor.formula
Nakit varlık oranı:
Bu formül, nakit ve nakit benzerlerinin toplam varlıklara oranını hesaplar.
- :
Son 12 ay (Son On İki Ay - TTM) içindeki toplam nakit ve nakit benzerleri tutarını ifade eder. Nakit ve nakit benzerleri, eldeki nakit, banka mevduatları ve hızlı bir şekilde nakde dönüştürülebilen diğer kısa vadeli yatırımları içerir ve bir işletmenin en likit varlıklarıdır.
- :
Bir işletmenin raporlama döneminin başlangıcındaki toplam varlıklarını ifade eder, dönen varlıklar, duran varlıklar vb. dahil.
- :
Bir işletmenin raporlama döneminin sonundaki toplam varlıklarını ifade eder, dönen varlıklar, duran varlıklar vb. dahil.
- :
Bir şirketin raporlama dönemi boyunca toplam varlıklarının ortalama değerini ifade eder, varlık değişikliklerinin etkisini yumuşatmak ve daha temsili bir toplam varlık seviyesi sağlamak için kullanılır. Dönemin başındaki ve sonundaki toplam varlıkların ortalamasını kullanmak, tek bir zaman noktasındaki toplam varlıklar yerine kısa vadeli varlık dalgalanmalarının neden olduğu hesaplama yanlılığını azaltabilir.
factor.explanation
Bu faktör, bir şirketin likidite seviyesini ve finansal sağlamlığını açıklar. Genel olarak, daha yüksek nakit varlık oranına sahip şirketler daha güçlü kısa vadeli borç ödeme kabiliyetine ve dış şoklara karşı daha güçlü direnme yeteneğine sahiptir, ancak bu aynı zamanda şirketin çok fazla atıl fon tuttuğu ve yatırım fırsatlarından veya yatırım niyetlerinden yoksun olduğu anlamına da gelebilir. Daha düşük nakit varlık oranına sahip şirketler, dış finansmana veya işletme nakit akışına daha bağımlı olabilir ve risk nispeten yüksektir. Yüksek riskli şirketler, daha fazla ihtiyati nakit rezervi tutma eğilimindedir. Bu nedenle, daha riskli hisse senetlerinde, bu faktör genellikle beklenen getirilerle pozitif korelasyon gösterir, bu da piyasa konsensüsüyle tutarlıdır - yüksek risk, yüksek getiri. Bu faktör, şirketlerin finansal sağlığını ve potansiyel getirilerini değerlendirmek için hisse senedi seçimi, risk yönetimi ve portföy oluşturma gibi nicel stratejilere uygulanabilir.