نسبة الدين إلى حقوق الملكية
factor.formula
نسبة الدين إلى حقوق الملكية:
حيث أن:
- :
إجمالي المطلوبات في الفترة التقريرية الأخيرة. يشير إلى جميع الديون التي تكبدتها الشركة في نهاية فترة تقريرية محددة، بما في ذلك المطلوبات المتداولة والمطلوبات غير المتداولة. على وجه التحديد، يشمل القروض قصيرة الأجل، والحسابات الدائنة، ورواتب الموظفين المستحقة الدفع، والضرائب المستحقة الدفع، والقروض طويلة الأجل، والسندات المستحقة الدفع، إلخ.
- :
إجمالي حقوق المساهمين في الفترة التقريرية الأخيرة. يشير إلى حقوق ملكية أصحاب الشركة في الشركة في نهاية الفترة التقريرية المحددة، وهي المبلغ الصافي بعد خصم المطلوبات من الأصول. على وجه التحديد يشمل رأس المال المدفوع (أو رأس المال المساهم به)، والاحتياطيات الرأسمالية، واحتياطيات الأرباح، والأرباح المحتجزة، إلخ.
factor.explanation
تقيس نسبة الدين إلى حقوق الملكية النسبة النسبية للتمويل بالدين إلى التمويل بحقوق الملكية في الهيكل الرأسمالي للشركة. كلما ارتفعت النسبة، زاد اعتماد الشركة على التمويل بالدين وزادت المخاطر المالية. قد تعني نسبة الدين إلى حقوق الملكية المرتفعة أن الشركة تواجه ضغطًا أكبر لسداد ديونها، وقد تؤدي أيضًا إلى تضخيم تقلبات الأرباح. وعلى العكس من ذلك، تشير نسبة الدين إلى حقوق الملكية المنخفضة عمومًا إلى هيكل مالي أكثر قوة، ولكنها قد تشير أيضًا إلى أن الشركة لا تستخدم الرافعة المالية بشكل كامل لزيادة عوائد المساهمين. تجدر الإشارة إلى أن خصائص الصناعة ستؤثر على النطاق المعقول لنسبة الدين إلى حقوق الملكية. على سبيل المثال، عادةً ما يكون لدى الصناعات كثيفة رأس المال نسب دين إلى حقوق ملكية أعلى. عند تقييم الصحة المالية للشركة، يجب إجراء تحليل شامل بالاشتراك مع متوسط الصناعة والنموذج التجاري الخاص بالشركة.