زخم نمو العائد على حقوق الملكية المعدل للأصول الصافية شهريًا
factor.formula
زخم العائد على حقوق الملكية، ربع سنوي =
يقيس التغير الشهري في العائد على حقوق الملكية المتداول لمدة 12 شهرًا للشركة. يمثل ROE (TTM) العائد على حقوق الملكية المتداول لمدة 12 شهرًا؛ يشير الرمز السفلي 't' إلى الفترة الحالية، و't-1' إلى الفترة السابقة (الربع السابق). يأخذ المقام القيمة المطلقة للعائد على حقوق الملكية للفترة السابقة لتجنب تأثير المقام 0 أو رقم سالب وجعل معدل التغير أكثر قابلية للمقارنة.
النمو السنوي للأصول الصافية =
يقيس التغير السنوي في حقوق الملكية المنسوبة إلى الشركة الأم (القيمة الدفترية، BV) في أحدث فترة إبلاغ للشركة. يشير الرمز السفلي 't' إلى أحدث فترة إبلاغ، و't-4' إلى فترة الإبلاغ للفترة نفسها من العام الماضي. يشير هذا المؤشر إلى معدل نمو الأصول الصافية للشركة.
في:
- :
العائد على حقوق الملكية المتداول لمدة 12 شهرًا. يتم حسابه كالتالي: صافي الربح في الأشهر الـ 12 الأخيرة / متوسط حقوق الملكية للمساهمين في الأشهر الـ 12 الأخيرة.
- :
حقوق الملكية المنسوبة إلى المساهمين في الشركة الأم، والمعروفة أيضًا بالقيمة الدفترية، وعادة ما تأتي من البيانات المالية للشركة.
- :
علامة الوقت، يشير الرمز السفلي 't' إلى الفترة الحالية، و't-1' يمثل الفترة السابقة (الربع السابق)، و 't-4' يمثل فترة الإبلاغ للفترة نفسها من العام السابق
factor.explanation
يلتقط هذا العامل الزخم الحقيقي للنمو الداخلي للشركة من خلال قياس القوة النسبية للنمو الشهري للعائد على حقوق الملكية مقارنة بالنمو السنوي للأصول الصافية. إذا كان النمو الشهري للعائد على حقوق الملكية أعلى بكثير من النمو السنوي للأصول الصافية، فهذا يشير إلى أن التحسن في ربحية الشركة لا يعتمد كليًا على توسع النطاق، بل يأتي بشكل أكبر من تحسين الكفاءة التشغيلية وتحسين جودة الأرباح. يمكن أن يساعد هذا العامل المستثمرين في تحديد الشركات ذات إمكانات النمو الأكثر استدامة. هذا العامل مناسب لاستراتيجيات الاستثمار في النمو ويمكن استخدامه جنبًا إلى جنب مع العوامل الأساسية الأخرى لتحسين فعالية اختيار الأسهم.