Facteur global de qualité financière
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Charge d'impôt sur le revenu d'un seul trimestre / résultat d'exploitation d'un seul trimestre
Une mesure de la charge fiscale d'une entreprise par rapport à sa rentabilité. Plus le ratio est élevé, plus la charge d'impôt sur le revenu par unité de chiffre d'affaires de l'entreprise est élevée, ce qui peut refléter une qualité des bénéfices inférieure ou une stratégie fiscale plus conservatrice.
Charges d'exploitation d'un seul trimestre / Résultat d'exploitation d'un seul trimestre
Mesure les charges d'exploitation payées par une entreprise pour chaque unité de chiffre d'affaires. Plus le ratio est élevé, plus l'investissement de l'entreprise dans les ventes, la gestion et la R&D est important, ce qui peut affecter la rentabilité. Parallèlement, l'évolution de ce ratio peut refléter les changements dans l'efficacité du contrôle des coûts de l'entreprise.
Augmentation en glissement annuel du chiffre d'affaires des créances
Mesure l'évolution de l'efficacité de la collecte des créances de l'entreprise par rapport à la même période de l'année dernière. Une valeur positive indique une amélioration de l'efficacité du chiffre d'affaires des créances, ce qui indique que la capacité de recouvrement des ventes de l'entreprise a augmenté ou que sa politique de crédit s'est durcie ; une valeur négative indique une diminution de l'efficacité du chiffre d'affaires des créances, ce qui peut indiquer un affaiblissement de la capacité de recouvrement des ventes ou un assouplissement de la politique de crédit.
(Charge d'impôt sur le revenu d'un seul trimestre / résultat d'exploitation d'un seul trimestre) augmentation en glissement annuel
Mesure la variation en glissement annuel du ratio entre la charge fiscale et la rentabilité d'une entreprise. Une valeur positive indique une augmentation en glissement annuel du ratio, ce qui peut indiquer une baisse de la qualité des bénéfices ou une stratégie fiscale plus conservatrice ; une valeur négative indique une diminution en glissement annuel du ratio, ce qui peut indiquer une amélioration de la qualité des bénéfices ou une stratégie fiscale plus agressive.
Description des indicateurs:
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La charge d'impôt sur le revenu qu'une entreprise doit payer au cours d'un seul trimestre. Cet indicateur reflète directement le niveau de charge fiscale de l'entreprise.
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Le montant total des revenus qu'une entreprise tire de la vente de biens ou de la prestation de services au cours d'un seul trimestre. Cet indicateur constitue une base importante pour mesurer la taille de l'activité et la performance du marché d'une entreprise.
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Les diverses dépenses engagées par une entreprise au cours d'un seul trimestre pour maintenir les opérations quotidiennes, y compris les frais de vente, les frais administratifs et les frais de recherche et développement.
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Un indicateur qui mesure l'efficacité de la gestion des comptes clients d'une entreprise. La formule de calcul est la suivante : résultat d'exploitation / solde moyen des comptes clients. Plus l'indicateur est élevé, plus l'efficacité de la collecte des créances de l'entreprise est élevée.
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Fait référence à la différence entre la valeur actuelle et la valeur de la même période l'année dernière.
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Le facteur global de qualité financière vise à évaluer quantitativement la santé financière d'une entreprise en examinant de multiples dimensions telles que la rentabilité, le contrôle des coûts, la gestion des comptes clients et la charge fiscale. Ce facteur utilise le percentile et la standardisation transversale pour éliminer efficacement l'impact des différents secteurs et tailles d'entreprises, améliorant ainsi la comparabilité entre différentes entreprises. Plus la valeur du facteur est élevée, meilleure est la qualité financière de l'entreprise, plus le risque est faible et plus la valeur d'investissement peut être élevée. Ce facteur peut être utilisé dans de multiples aspects tels que la sélection quantitative d'actions, l'évaluation des risques et la recherche sectorielle. Il convient de noter qu'un seul facteur ne peut pas représenter pleinement la situation globale d'une entreprise et doit être considéré en combinaison avec d'autres facteurs.