Pekali Variasi Perolehan
factor.formula
Pekali variasi = jumlah transaksi purata / sisihan piawai jumlah transaksi
Formula ini mengira pekali variasi bagi siri volum transaksi harian dalam K bulan terakhir. Langkah-langkah khususnya adalah seperti berikut:
- :
Mewakili siri masa volum transaksi harian dari t-K+1 hingga t. Di mana t ialah tarikh semasa dan K ialah bilangan bulan bagi tetingkap masa sorot belakang. Contohnya, jika K=3, ia mewakili data volum transaksi harian bagi tiga bulan terakhir.
- :
Mewakili purata volum transaksi harian dalam K bulan terakhir. Nilai ini mencerminkan paras purata volum transaksi dalam tempoh ini.
- :
Menunjukkan sisihan piawai volum transaksi harian dalam K bulan terakhir. Nilai ini mencerminkan julat turun naik volum transaksi dalam tempoh ini.
- :
Bahagikan jumlah transaksi purata dengan sisihan piawai jumlah transaksi untuk mendapatkan pekali variasi jumlah transaksi. Lebih besar nilainya, lebih tinggi ketaktentuan relatif jumlah transaksi dan lebih tinggi risiko kecairan pasaran. Jika nilainya kecil, ini bermakna ketaktentuan jumlah transaksi agak kecil dan kecairan pasaran adalah baik.
- :
mean(TransactionVolume_{t-K+1:t}), di mana TransactionVolume mewakili Volum Transaksi
- :
std(TransactionVolume_{t-K+1:t}), di mana TransactionVolume mewakili Volum Transaksi
factor.explanation
Pekali variasi volum dagangan adalah penunjuk penting untuk mengukur ketaktentuan volum dagangan dalam tempoh masa tertentu. Ia membandingkan julat turun naik (sisihan piawai) volum dagangan dengan paras purata volum dagangan untuk mendapatkan penunjuk ketaktentuan relatif, yang berkesan dapat menghapuskan kesan perbezaan volum dagangan antara saham yang berlainan, seterusnya mencerminkan risiko ketaktentuan relatif volum dagangan dengan lebih tepat. Pekali variasi yang lebih tinggi biasanya bermakna ketaktentuan volum dagangan yang lebih besar, kecairan pasaran yang lemah, dan risiko dagangan yang lebih tinggi, dan begitu juga sebaliknya. Penunjuk ini dapat membantu pelabur menilai aktiviti dagangan pasaran dan risiko kecairan yang berpotensi.