EBIT/มูลค่ากิจการ
factor.formula
EBIT/EV คำนวณอัตราส่วนของกำไรก่อนดอกเบี้ยและภาษีที่บริษัทสร้างขึ้นเมื่อเทียบกับมูลค่ากิจการ สะท้อนถึงความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ของบริษัทและสามารถใช้สำหรับการประเมินมูลค่าได้
- :
กำไรก่อนดอกเบี้ยและภาษี วัดความสามารถในการทำกำไรที่เกิดจากกิจกรรมการดำเนินงานของบริษัทและไม่ได้รับผลกระทบจากวิธีการจัดหาเงินทุนและนโยบายภาษี
- :
มูลค่ากิจการ แสดงถึงต้นทุนที่จำเป็นในการเข้าซื้อกิจการทั้งหมด รวมถึงมูลค่าของส่วนของผู้ถือหุ้นและหนี้สิน
factor.explanation
อัตราส่วน EBIT/มูลค่ากิจการ เป็นตัวบ่งชี้เชิงมูลค่าแบบคลาสสิกที่ใช้ประเมินความสามารถในการทำกำไรของบริษัทเมื่อเทียบกับมูลค่ารวมของบริษัท ยิ่งอัตราส่วนสูงเท่าใด ก็ยิ่งมีแนวโน้มว่ามูลค่าของบริษัทจะถูกประเมินต่ำกว่าตลาดมากขึ้นเท่านั้น เนื่องจากนักลงทุนสามารถซื้อความสามารถในการทำกำไรที่สูงขึ้นได้ใน "ต้นทุนรวม" ที่ต่ำกว่า ในทางกลับกัน หากอัตราส่วนต่ำ อาจหมายความว่ามูลค่าของบริษัทถูกประเมินสูงเกินไป ในการใช้งานจริง อัตราส่วนนี้มักจะเปรียบเทียบกับอุตสาหกรรมเดียวกันหรือระดับในอดีตเพื่อกำหนดระดับการประเมินมูลค่าของบริษัท นอกจากนี้ เนื่องจากอัตราส่วนนี้ไม่รวมผลกระทบของโครงสร้างเงินทุนและนโยบายภาษีที่แตกต่างกันต่อความสามารถในการทำกำไร จึงเหมาะสำหรับการเปรียบเทียบมูลค่าข้ามอุตสาหกรรมด้วย ควรสังเกตว่าตัวบ่งชี้นี้ไม่สามารถใช้เพียงอย่างเดียวได้ แต่ต้องวิเคราะห์ร่วมกับตัวบ่งชี้ทางการเงินอื่นๆ และภูมิหลังของอุตสาหกรรมด้วย