Proporsyon ng aktibong netong pagbili sa panahon ng pagbubukas
factor.formula
Kahulugan ng aktibong netong halaga ng pagbili:
sa:
- :
Ipinapahiwatig ang halaga ng mga aktibong transaksyon sa pagbili na natukoy batay sa direksyon ng transaksyon (BS sign) sa data ng transaksyon. Kapag ang mamimili ay aktibong nakikipagkalakalan sa presyo ng merkado, ang talaan ng transaksyon ay inuuri bilang aktibong pagbili. Kapag kinakalkula, ang data ng transaksyon ay karaniwang pinagsama-sama sa antas ng minuto.
- :
Ipinapahiwatig ang halaga ng mga aktibong transaksyon sa pagbebenta na natukoy batay sa direksyon ng transaksyon (BS sign) sa data ng transaksyon. Kapag ang nagbebenta ay aktibong nakikipagkalakalan sa presyo ng merkado, ang talaan ng transaksyon ay inuuri bilang aktibong pagbebenta. Kapag kinakalkula, ang data ng transaksyon ay karaniwang pinagsama-sama sa antas ng minuto.
- :
Kinakatawan nito ang netong aktibong halaga ng pagbili, na katumbas ng aktibong halaga ng transaksyon sa pagbili na binawasan ng aktibong halaga ng transaksyon sa pagbebenta.
- :
Kinakatawan ang kabuuang halaga ng transaksyon, na katumbas ng kabuuan ng aktibong halaga ng transaksyon sa pagbili at ng aktibong halaga ng transaksyon sa pagbebenta.
- :
Sa panahon ng proseso ng pagkalkula, ang minuto ng data na nasa loob ng mga limitasyon sa presyo ay inalis upang maiwasan ang pagbaluktot ng dami ng kalakalan at aktibong pagbili at pagbebenta na dulot ng mga limitasyon sa presyo.
- :
Kinakatawan nila ayon sa pagkakabanggit: ang data ng dami ng transaksyon ng stock na may code ng stock i sa ika-j na minuto ng ika-n na araw ng kalakalan.
- :
Ang data ng transaksyon na kinakalkula ng salik na ito ay nagaganap sa loob ng isang tiyak na panahon pagkatapos magbukas ang merkado, karaniwan mula 9:30 hanggang 10:00, ibig sabihin ang unang 30 minuto pagkatapos magbukas ang merkado.
- :
Ipinapahiwatig ang haba ng time window para sa pagkalkula ng back-test, iyon ay, ang bilang ng mga makasaysayang araw ng kalakalan na ginamit upang kalkulahin ang salik. Sa ilalim ng buwanang diskarte sa pagpili ng stock, ang T=20 (humigit-kumulang isang buwan na araw ng kalakalan) ay karaniwang kinukuha, at sa ilalim ng lingguhang diskarte sa pagpili ng stock, ang T=5 (humigit-kumulang isang linggo na araw ng kalakalan) ay karaniwang kinukuha.
factor.explanation
Sinusukat ng salik na ito ang lakas ng aktibong pagbili ng mga mamumuhunan sa panahon ng pagbubukas sa pamamagitan ng pagkalkula ng average na proporsyon ng aktibong netong pagbili ng mga stock sa panahon ng pagbubukas (tulad ng unang 30 minuto) sa kabuuang dami ng kalakalan sa loob ng isang yugto ng panahon (tulad ng huling 20 araw ng kalakalan). Ang mas mataas na halaga ng salik ay nangangahulugan na may malakas na puwersa ng pagbili sa panahon ng pagbubukas, na maaaring magpahiwatig na ang stock ay may pataas na momentum sa maikling panahon. Sa kabaligtaran, ang mas mababang halaga ng salik ay maaaring magpahiwatig ng mahinang pagbili at ang stock ay maaaring humarap sa pababang presyon sa maikling panahon. Dapat tandaan na ang salik na ito ay madaling maapektuhan ng pangkalahatang sentimyento ng merkado at ang pagkatubig ng mga indibidwal na stock. Hindi ito dapat gamitin nang mag-isa. Dapat itong isaalang-alang kasama ng iba pang mga salik at ang pagiging epektibo nito ay dapat na matukoy kasama ng mga resulta ng backtesting.