Das Verhältnis von Netto-Kaufaufträgen zur Steigerung des Handelsvolumens während des Tages
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Das Verhältnis von Netto-Kaufaufträgen zur Steigerung des Handelsvolumens während des Tages:
Netto-Kaufbetrag:
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Bezieht sich auf die Echtzeit-Auftragsdaten, die von der Börse bereitgestellt werden, einschließlich des Kaufvolumens (Bid) von Kauf 1 bis Kauf 10 und des Verkaufsvolumens (Ask) von Verkauf 1 bis Verkauf 10.
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Es stellt den inkrementellen Betrag der Kaufaufträge in der j-ten Minute der i-ten Aktie am n-ten Handelstag dar. Er wird als Differenz zwischen dem Betrag der Kaufaufträge in der j-ten Minute und dem Betrag der Kaufaufträge in der j-1-ten Minute berechnet.
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Es stellt den inkrementellen Betrag der Verkaufsaufträge in der j-ten Minute für die i-te Aktie am n-ten Handelstag dar. Er wird als Differenz zwischen dem Betrag der Verkaufsaufträge in der j-ten Minute und dem Betrag der Verkaufsaufträge in der j-1-ten Minute berechnet.
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Er gibt die Nettozunahme der Kaufaufträge für die i-te Aktie in der j-ten Minute des n-ten Handelstages an, die gleich der Differenz zwischen der Zunahme der Kaufaufträge und der Zunahme der Verkaufsaufträge ist.
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Die Auftragsdaten von Kauf eins und Verkauf eins werden in der Regel verwendet, da sie die direkteste Kauf- und Verkaufskraft im aktuellen Markt darstellen. Die Verwendung von Daten aus mehr Ebenen kann mehr Rauschen verursachen und die Wirksamkeit des Faktors verringern.
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Sie stellen jeweils die Daten der j-ten Minute der i-ten Aktie am n-ten Handelstag dar.
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Er gibt das Transaktionsvolumen in der j-ten Minute des n-ten Handelstages an.
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Der Berechnungszeitraum beträgt in der Regel 30 Minuten nach der Eröffnung, d. h. von 9:30 bis 10:00 Uhr, um die Marktstimmung während der Eröffnungszeit zu erfassen.
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Gibt die Zeitfenstergröße für die Berechnung des Faktors an. Bei der monatlichen Aktienauswahl beträgt T beispielsweise 20 Handelstage; bei der wöchentlichen Aktienauswahl beträgt T 5 Handelstage.
factor.explanation
Dieser Faktor misst die Marktstimmung und die Bereitschaft zum Handel, indem er Veränderungen bei Kauf- und Verkaufsaufträgen während der Öffnungszeiten analysiert. Ein positives Verhältnis von Netto-Kaufauftragszunahme zu Umsatz während der Eröffnung deutet darauf hin, dass die Anleger in diesem Zeitraum eher zum Kauf bereit sind, was darauf hindeuten kann, dass die Aktie in Zukunft eher überdurchschnittliche Renditen erzielen wird. Umgekehrt deutet ein negativer Wert auf eine stärkere Verkaufsbereitschaft hin. Die Informationskonzentration während der Eröffnungszeiten ist hoch, daher hat dieser Faktor einen hohen Referenzwert für die kurzfristige Aktienauswahl. Dieser Faktor ist ein Mikrostrukturfaktor und kann in Kombination mit anderen Faktoren verwendet werden, um die Effektivität des Aktienauswahlmodells zu verbessern. Darüber hinaus enthält dieser Faktor auch die Attribute des Stimmungsfaktors und kann zur Messung der allgemeinen Marktstimmung verwendet werden.