यह कारक शेयरों के बाजार पूंजीकरण पैमाने के प्रभाव को पकड़ने के लिए डिज़ाइन किया गया है। ए-शेयर बाजार में शेयरों का बाजार पूंजीकरण वितरण स्पष्ट मोटी-पूंछ विशेषताओं वाला होता है, यानी, कुछ बड़ी-पूंजी वाले शेयर बाजार के अधिकांश हिस्से पर कब्जा करते हैं, जबकि बड़ी संख्या में छोटे-पूंजी वाले शेयर वितरण की पूंछ में वितरित किए जाते हैं। बाजार पूंजीकरण को सीधे एक कारक के रूप में उपयोग करने से, कारक विश्लेषण चरम मूल्यों से बहुत अधिक प्रभावित हो सकता है और यह सामान्य वितरण की मॉडल की धारणा को पूरा करना मुश्किल है। बाजार पूंजीकरण का लघुगणक लेने से, बाजार पूंजीकरण डेटा की गतिशील सीमा को संकुचित किया जा सकता है, जिससे इसका वितरण सामान्य वितरण के करीब हो जाता है, चरम मूल्यों के प्रभाव को कम करता है, और इस प्रकार कारक विश्लेषण की प्रभावशीलता और मजबूती में सुधार होता है। इसके अलावा, लघुगणक-परिवर्तित बाजार पूंजीकरण कारक आमतौर पर मात्रात्मक मॉडल में एक मजबूत रैखिक संबंध दिखाता है और मॉडल द्वारा सीखना और उपयोग करना आसान होता है।