Le facteur d'accélération du momentum est conçu pour mesurer la vitesse de changement du momentum du cours des actions, plutôt que simplement la taille du momentum. Une accélération du momentum positive indique que le momentum récent s'est accéléré par rapport au passé, tandis qu'une accélération du momentum négative indique que le momentum a décéléré. Dans un pool d'actions transversal, les actions avec une forte accélération du momentum peuvent être considérées comme ayant le potentiel d'une tendance haussière plus forte ou d'une tendance à l'inversion, tandis que les actions avec une faible accélération du momentum peuvent signifier une tendance à l'affaiblissement ou un risque d'inversion. Sur cette base, une stratégie long-short est construite, c'est-à-dire l'achat d'actions avec une forte accélération du momentum et la vente d'actions avec une faible accélération du momentum, ce qui peut théoriquement capturer les rendements excédentaires induits par les changements de l'effet de momentum.