발생액 비율
퀄리티 요인펀더멘털 요인
factor.formula
발생액 비율:
발생액 계산 공식:
여기서:
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최근 12개월(TTM) 동안의 총 발생액. 이 값은 영업 활동으로 인한 순현금 흐름(CFO)을 순이익에서 차감하여 얻으며, 보고 기간 동안 기업이 비현금 방식으로 인식한 수입을 나타냅니다.
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최근 12개월(TTM) 동안의 순이익. 이 값은 보고 기간 동안 기업이 달성한 최종 총이익을 나타냅니다.
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기업의 순이익은 특정 기간 동안 기업의 영업 활동의 최종 재무 결과를 의미합니다.
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영업 활동에서 발생한 순현금 흐름은 특정 기간 동안 기업의 영업 활동을 통해 실제로 유입/유출되는 순현금을 의미하며, 기업 핵심 사업의 현금 창출 능력을 반영합니다.
factor.explanation
발생액 비율은 기업의 순이익에서 현금성 항목이 아닌 구성 요소(즉, 발생액)의 비중을 나타냅니다. 일반적으로 높은 발생액 비율은 낮은 수익 품질의 신호로 간주되는데, 이는 기업이 수익 목표를 달성하기 위해 발생액에 지나치게 의존하여 수익을 관리하는 반면 실제 현금 유입은 상대적으로 적을 수 있음을 의미하기 때문입니다. 투자자들은 이 비율을 분석하여 기업의 재무 보고서의 진실성과 지속 가능성을 평가하고 잠재적인 수익 관리 위험을 식별할 수 있습니다.