Factors Directory

Quantitative Trading Factors

ปัจจัยการกลับตัวส่วนที่เหลือถ่วงน้ำหนักด้วยปริมาณการซื้อขาย

ปัจจัยด้านอารมณ์ปัจจัยทางเทคนิค

factor.formula

ความเข้มข้นของกระแสเงินทุนถ่วงน้ำหนักด้วยปริมาณการซื้อขาย:

ปัจจัยการกลับตัวส่วนที่เหลือ:

โดยที่:

  • :

    ปริมาณคำสั่งซื้อขนาดเล็กที่ดำเนินการ ณ เวลา (\tau) ซึ่งแสดงถึงพลังของการซื้อเชิงรุก

  • :

    ปริมาณคำสั่งขายขนาดเล็กที่ดำเนินการ ณ เวลา (\tau) ซึ่งแสดงถึงพลังของการขายเชิงรุก

  • :

    ความเข้มข้นของกระแสเงินทุนถ่วงน้ำหนักด้วยปริมาณการซื้อขายที่สะสม ณ เวลา (t) ตัวบ่งชี้นี้วัดการสะสมของพลังการซื้อหรือขายเชิงรุกสุทธิจากเวลาเริ่มต้นถึงเวลา (t) และปรับให้เป็นมาตรฐานด้วยปริมาณการซื้อขาย

  • :

    ณ เวลา (t) ผลตอบแทนของหุ้นในช่วง 20 วันทำการที่ผ่านมา ซึ่งสะท้อนแนวคิดของปัจจัยการกลับตัวแบบดั้งเดิม

  • :

    ค่าตัดแกนของแบบจำลองการถดถอย แสดงถึงขนาดของผลตอบแทนการกลับตัวที่คาดหวังเมื่อความเข้มข้นของกระแสเงินทุนเป็นศูนย์

  • :

    ความชันของแบบจำลองการถดถอย ซึ่งวัดผลกระทบของการเปลี่ยนแปลงความเข้มข้นของกระแสเงินทุนต่อผลตอบแทนการกลับตัว

  • :

    ส่วนที่เหลือของแบบจำลองการถดถอย แสดงถึงผลตอบแทนจากการกลับตัวที่เหลือซึ่งไม่สามารถอธิบายได้ด้วยความเข้มข้นของกระแสเงินทุน หลังจากควบคุมผลกระทบของความเข้มข้นของกระแสเงินทุนแล้ว ค่านี้คือค่าปัจจัยการกลับตัวส่วนที่เหลือสุดท้าย

factor.explanation

ปัจจัยการกลับตัวส่วนที่เหลือถ่วงน้ำหนักด้วยปริมาณการซื้อขาย ช่วยลดผลกระทบของปัจจัยด้านปริมาณการซื้อขายที่มีต่อผลของการกลับตัวได้อย่างมีประสิทธิภาพ โดยการถดถอยผลตอบแทนจากการกลับตัวแบบดั้งเดิมกับความเข้มข้นของกระแสเงินทุนถ่วงน้ำหนักด้วยปริมาณการซื้อขาย ทำให้ปัจจัยดังกล่าวสามารถสะท้อนโอกาสการกลับตัวที่เกิดจากปัจจัยที่ไม่เกี่ยวข้องกับปริมาณการซื้อขาย (เช่น สภาวะตลาด ข่าวสาร เป็นต้น) ได้อย่างแม่นยำยิ่งขึ้น ส่วนที่เหลือประกอบด้วยสัญญาณการกลับตัวที่บริสุทธิ์กว่าและอาจมีความสามารถในการเลือกหุ้นที่แข็งแกร่งกว่า โดยเฉพาะอย่างยิ่ง การใช้น้ำหนักปริมาณการซื้อขายแทนที่จะใช้ผลต่างของปริมาณการซื้อและขายแบบธรรมดา จะช่วยให้ผลกระทบของปริมาณการซื้อขายต่อกระแสเงินทุนได้รับการปรับมาตรฐานได้ดีขึ้น ทำให้ปัจจัยนี้ปรับตัวได้ดีกว่าสำหรับหุ้นที่มีปริมาณการซื้อขายแตกต่างกัน

Related Factors