Maksimum günlük getiri, bir hisse senedinin belirli bir zaman aralığında yaşayabileceği aşırı pozitif getirileri yansıtır. Bu faktör, bir hisse senedinin spekülatifliğini ve potansiyel patlayıcılığının bir göstergesi olarak kabul edilebilir. Değeri ne kadar yüksek olursa, hisse senedinin geçmiş dönemde yaşadığı tek günlük artış da o kadar büyük olur. Ampirik çalışmalar, maksimum günlük getiri ile gelecekteki hisse senedi getirileri arasında önemli bir negatif korelasyon olduğunu göstermiştir. Bu, geçmişte aşırı pozitif getiriler elde eden hisse senetlerinin gelecekte getiri geri çekilmesi veya artan volatilite riskiyle karşı karşıya kalabileceğini ve bu nedenle bir risk faktörü olarak kabul edilebileceğini gösterir. Bu faktörün uygulama senaryoları arasında: risk yönetimi, yüksek volatiliteye sahip hisse senetlerinin taranması ve diğer momentum faktörleriyle birlikte kullanımı yer alır.