出来高加重残差反転ファクター
感情ファクターテクニカルファクター
factor.formula
出来高加重資金フロー強度:
残差反転ファクター:
ここで:
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時点(\tau)で実行された少量の買い注文の量は、アクティブな買いの力を表します。
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時点(\tau)で実行された少量の売り注文の量は、アクティブな売りの力を表します。
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時点(t)で累積された出来高加重資金フロー強度。この指標は、初期時点から時点(t)までのネットのアクティブな買いまたは売りの力の累積を測定し、出来高で正規化されています。
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時点(t)における過去20取引日の株式収益は、従来の反転ファクターの概念を反映しています。
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回帰モデルの切片項は、資金フロー強度がゼロの場合の予想される反転収益の大きさを表します。
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回帰モデルの傾きは、資金フロー強度の変化が反転収益に与える影響を測定します。
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回帰モデルの残差項は、資金フロー強度の影響を制御した後、資金フロー強度では説明できない残りの反転収益を表します。この項が最終的な残差反転ファクター値です。
factor.explanation
出来高加重残差反転ファクターは、伝統的な反転収益を出来高加重資金フローの強度で回帰することにより、出来高要因が反転効果に及ぼす干渉を効果的に排除し、ファクターが非出来高要因（市場心理、ニュースなど）によって推進される反転機会をより正確に反映できるようにします。残差部分には、より純粋な反転シグナルが含まれており、より強力な銘柄選択能力を持つ可能性があります。特に、単純な買いと売りの差額ではなく、出来高加重を使用することにより、出来高が資金フローに与える影響をより適切に標準化でき、ファクターは出来高レベルが異なる銘柄により適応できるようになります。