Синхронизация основных транзакций
factor.formula
Формула расчета синхронизации основных транзакций (TS) выглядит следующим образом:
где:
- :
Синхронизация основных транзакций в момент времени t, значение находится в диапазоне от -1 до 1.
- :
Объем одиночной транзакции определенной акции в момент времени t (например, за определенную минуту). Это значение является средним объемом транзакции всех торговых ордеров в течение этой минуты.
- :
Общий объем транзакции определенной акции в момент времени t (например, за определенную минуту), то есть сумма объемов всех торговых ордеров в течение этой минуты.
- :
Функция для расчета коэффициента ранговой корреляции - это коэффициент ранговой корреляции Спирмена. Коэффициент ранговой корреляции является непараметрическим показателем для измерения силы монотонной связи между двумя переменными. Он не зависит от конкретного значения данных, а фокусируется на порядке данных. Это может эффективно устранить влияние выбросов на расчеты корреляции.
Чтобы получить более стабильный сигнал, мы обычно сглаживаем рассчитанное значение TS. Здесь мы используем скользящее среднее за 20 торговых дней для расчета окончательного фактора синхронизации основных транзакций (MTS), то есть: $MTS_t = Mean(TS_{t-19}, TS_{t-18}, ..., TS_{t})$
factor.explanation
Этот фактор измеряет влияние торгового поведения основных фондов на рынок путем расчета коэффициента ранговой корреляции между внутридневным минутным объемом одиночной транзакции и общим объемом транзакции. Высокая корреляция указывает на то, что основные фонды могут существенно влиять на рынок посредством крупных транзакций, и наоборот, это означает, что рыночные транзакции в большей степени обусловлены другими факторами. Этот фактор может помочь инвесторам определить активность и контроль основных фондов, чтобы лучше улавливать ритм рынка. Наблюдая за изменяющейся тенденцией значения MTS, можно сделать вывод о внимании или стратегических намерениях основных фондов по отношению к определенной акции. Этот фактор подходит для краткосрочной торговли и высокочастотных стратегий и может использоваться в качестве вспомогательного сигнала для других количественных стратегий.